Dự báo vàng hàng tuần: Triển vọng kỹ thuật ngắn hạn vẫn là tăng giá bất chấp đà thoái lui gần đây
| |Bản dịch đã được xác minhXem bài viết gốc
- Vàng được hưởng lợi từ những căng thẳng địa chính trị gia tăng và tăng lên mức cao kỷ lục mới trên 3.050$.
- Triển vọng thận trọng của Fed về việc nới lỏng chính sách đã khiến XAU/USD điều chỉnh giảm.
- Triển vọng kỹ thuật cho thấy xu hướng tăng giá vẫn còn nguyên vẹn trong ngắn hạn.
Vàng (XAU/USD) đã điều chỉnh giảm nhưng vẫn ổn định để kết thúc tuần trên 3.000$ sau khi đạt đỉnh cao kỷ lục mới trên 3.050$ vào thứ Năm. Các bình luận từ các quan chức Cục Dự trữ Liên bang (Fed) và dữ liệu lạm phát tháng Hai từ Hoa Kỳ (Mỹ) sẽ được những người tham gia thị trường theo dõi chặt chẽ trong tuần tới.
Vàng rút lui sau khi thiết lập mức cao kỷ lục mới
Sau một khởi đầu yên tĩnh trong tuần, Vàng đã được hưởng lợi từ những căng thẳng địa chính trị gia tăng và tăng lên trên 3.030$ vào thứ Ba. Văn phòng Thủ tướng Israel Benjamin Netanyahu đã tuyên bố vào sáng thứ Ba rằng Israel sẽ tiếp tục các hoạt động quân sự chống lại Hamas trên toàn Dải Gaza, lưu ý rằng họ sẽ hành động chống lại Hamas với lực lượng quân sự ngày càng tăng. Trong khi đó, Tổng thống Mỹ Donald Trump cho biết họ sẽ giữ Iran chịu trách nhiệm cho bất kỳ cuộc tấn công nào do Houthis thực hiện sau khi nhóm này phát động một cuộc tấn công gồm 18 tên lửa đạn đạo và tên lửa hành trình, cũng như máy bay không người lái, nhằm vào tàu sân bay USS Harry S Truman vào cuối tuần qua.
Cục Dự trữ Liên bang (Fed) đã thông báo vào thứ Tư rằng họ giữ nguyên lãi suất chính sách trong khoảng 4,25%-4,5% sau cuộc họp tháng Ba. Bản tóm tắt dự báo (SEP) đã được điều chỉnh cho thấy các nhà hoạch định chính sách vẫn dự đoán sẽ giảm 50 điểm cơ bản (bps) lãi suất vào năm 2025. Thêm vào đó, dự báo tăng trưởng Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) cho năm nay đã được điều chỉnh giảm xuống 1,7% từ 2,1% trong SEP tháng 12.
Trong cuộc họp báo sau cuộc họp, Chủ tịch Fed Jerome Powell nhấn mạnh rằng ngân hàng trung ương sẽ không vội vàng trong việc cắt giảm lãi suất, đồng thời cho biết họ có thể duy trì chính sách kiềm chế lâu hơn nếu nền kinh tế vẫn mạnh. Sau khi tăng lên mức cao kỷ lục mới trên 3.050$ trong giờ giao dịch châu Á vào thứ Năm, XAU/USD đã điều chỉnh giảm trong nửa cuối ngày khi giọng điệu thận trọng của Fed về việc nới lỏng chính sách và các dữ liệu tích cực từ Mỹ hỗ trợ đồng đô la Mỹ (USD).
Bộ Lao động Mỹ đã báo cáo vào thứ Năm rằng có 223.000 đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu trong tuần kết thúc vào ngày 15 tháng 3, thấp hơn kỳ vọng của thị trường là 224.000. Các dữ liệu khác từ Mỹ cho thấy doanh số bán nhà hiện tại tăng 4,2% trong tháng Hai, sau khi giảm 4,7% trong tháng Giêng, và chỉ số sản xuất của Fed Philadelphia đạt 12,5 trong tháng Ba, vượt qua ước tính của các nhà phân tích là 8,5.
Vàng đã tiếp tục điều chỉnh vào thứ Sáu khi USD duy trì sức mạnh trong bối cảnh không có dữ liệu quan trọng nào được công bố.
Các nhà đầu tư vàng chờ đợi dữ liệu lạm phát, bình luận từ các quan chức Fed
S&P Global sẽ công bố dữ liệu Chỉ số Nhà quản trị Mua hàng (PMI) ngành Sản xuất và Dịch vụ sơ bộ cho tháng Ba vào thứ Hai. Trong trường hợp một trong hai chỉ số PMI này dưới 50 và chỉ ra sự thu hẹp trong hoạt động kinh doanh, các nhà đầu tư có thể coi đó là dấu hiệu của triển vọng kinh tế xấu đi. Trong kịch bản này, đồng đô la Mỹ có thể chịu áp lực trong ngắn hạn và cho phép XAU/USD tăng cao hơn.
Vào thứ Năm, Cục Phân tích Kinh tế Mỹ (BEA) sẽ công bố phiên bản cuối cùng của dữ liệu tăng trưởng Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) cho quý IV năm 2024. Trừ khi có sự điều chỉnh đáng kể theo cả hai hướng, các nhà đầu tư có khả năng sẽ bỏ qua dữ liệu này.
Dữ liệu Chỉ số giá chi tiêu tiêu dùng cá nhân (PCE), thước đo lạm phát ưa thích của Fed, sẽ được đưa vào lịch kinh tế Mỹ vào thứ Sáu. Một kết quả tốt hơn mong đợi trong chỉ số giá PCE cơ bản hàng tháng, không bao gồm giá thực phẩm và năng lượng dễ biến động, có thể hỗ trợ USD với phản ứng ngay lập tức và khiến XAU/USD giảm xuống vào cuối tuần. Ngược lại, một kết quả yếu có thể làm giảm lo ngại về lạm phát vẫn dai dẳng và giúp Vàng giữ vững vị thế của mình.
Những người tham gia thị trường cũng sẽ chú ý đến các bình luận từ các quan chức Fed trong suốt tuần. Theo công cụ CME FedWatch, thị trường hiện đang định giá dưới 20% khả năng cắt giảm lãi suất 25 bps vào tháng Năm. Trong trường hợp các nhà hoạch định chính sách để ngỏ khả năng cắt giảm lãi suất tại cuộc họp tiếp theo, USD có thể mất đi sức mạnh. Trong kịch bản này, lãi suất trái phiếu chính phủ Mỹ có khả năng giảm và mở đường cho một đợt tăng giá vàng.
Phân tích kỹ thuật vàng
Chỉ báo Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) trên biểu đồ hàng ngày đã giảm nhẹ xuống dưới 70 vào thứ Sáu, cho thấy rằng đợt thoái lui gần đây là một sự điều chỉnh kỹ thuật chứ không phải là sự khởi đầu của một sự đảo chiều giảm giá. Thêm vào đó, Vàng vẫn nằm trong một kênh hồi quy tăng dần đã tồn tại ba tháng.
Trong trường hợp Vàng xác nhận 3.030$ (điểm giữa của kênh tăng dần) là mức kháng cự, nó có thể mở rộng sự điều chỉnh về phía 3.000$ (mức tròn). Một mức đóng cửa hàng ngày dưới mức hỗ trợ này có thể thu hút người bán kỹ thuật và mở ra cánh cửa cho các khoản lỗ bổ sung về phía 2.960$-2.950$ (giới hạn dưới của kênh tăng dần, Đường trung bình động giản đơn 20 ngày).
Ở phía tăng điểm, một mức kháng cự tạm thời dường như đã hình thành ở mức 3.050$ (mức tĩnh). Nếu XAU/USD ổn định trên mức này, 3.100$ (giới hạn trên của kênh tăng dần, mức tâm lý) có thể được đặt làm mục tiêu tăng giá tiếp theo.
Vàng FAQs
Vàng đóng vai trò quan trọng trong lịch sử loài người vì nó được sử dụng rộng rãi như một phương tiện lưu trữ giá trị và phương tiện trao đổi. Hiện nay, ngoài độ sáng bóng và công dụng làm đồ trang sức, kim loại quý này được coi rộng rãi là một tài sản trú ẩn an toàn, nghĩa là nó được coi là một khoản đầu tư tốt trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng được coi rộng rãi là một biện pháp phòng ngừa lạm phát và chống lại sự mất giá của tiền tệ vì nó không phụ thuộc vào bất kỳ đơn vị phát hành hoặc chính phủ cụ thể nào.
Ngân hàng trung ương là những người nắm giữ Vàng lớn nhất. Với mục tiêu hỗ trợ đồng tiền của mình trong thời kỳ hỗn loạn, các ngân hàng trung ương có xu hướng đa dạng hóa dự trữ của mình và mua Vàng để cải thiện sức mạnh được nhận thức của nền kinh tế và đồng tiền. Dự trữ Vàng cao có thể là nguồn tin cậy cho khả năng thanh toán của một quốc gia. Theo dữ liệu từ Hội đồng Vàng Thế giới, các ngân hàng trung ương đã bổ sung 1.136 tấn Vàng trị giá khoảng 70 tỷ đô la vào dự trữ của mình vào năm 2022. Đây là mức mua hàng năm cao nhất kể từ khi bắt đầu ghi chép. Các ngân hàng trung ương từ các nền kinh tế mới nổi như Trung Quốc, Ấn Độ và Thổ Nhĩ Kỳ đang nhanh chóng tăng dự trữ Vàng của mình.
Vàng có mối tương quan nghịch đảo với Đô la Mỹ và Kho bạc Hoa Kỳ, cả hai đều là tài sản dự trữ và trú ẩn an toàn chính. Khi Đô la mất giá, Vàng có xu hướng tăng, cho phép các nhà đầu tư và ngân hàng trung ương đa dạng hóa tài sản của họ trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng có mối tương quan nghịch đảo với tài sản rủi ro. Một đợt tăng giá trên thị trường chứng khoán có xu hướng làm suy yếu giá Vàng, trong khi bán tháo trên các thị trường rủi ro hơn có xu hướng ủng hộ kim loại quý.
Giá có thể biến động do nhiều yếu tố khác nhau. Bất ổn địa chính trị hoặc lo ngại về suy thoái kinh tế sâu có thể nhanh chóng khiến giá Vàng tăng cao do tình trạng trú ẩn an toàn của nó. Là một tài sản không có lợi suất, Vàng có xu hướng tăng khi lãi suất thấp hơn, trong khi chi phí tiền tệ cao hơn thường gây áp lực lên kim loại màu vàng. Tuy nhiên, hầu hết các động thái đều phụ thuộc vào cách Đồng đô la Mỹ (USD) hoạt động vì tài sản được định giá bằng đô la (XAU/USD). Đồng đô la mạnh có xu hướng giữ giá Vàng được kiểm soát, trong khi đồng đô la yếu hơn có khả năng đẩy giá Vàng lên.
Thông tin trên các trang này chứa các tuyên bố dự báo về tương lai và có các yếu tố rủi ro và sự không chắc chắn. Các thị trường và công cụ được mô tả trên trang này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không được coi là khuyến nghị mua hoặc bán các tài sản này dưới bất kỳ hình thức nào. Độc giả nên tự nghiên cứu kỹ lưỡng trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào. FXStreet không đảm bảo rằng thông tin này không có nhầm lẫn, lỗi hoặc sai sót đáng kể. FXStreet cũng không đảm bảo rằng thông tin này là kịp thời. Việc đầu tư vào Thị trường mở tiềm ẩn rất nhiều rủi ro, kể cả việc mất tất cả hoặc một phần khoản đầu tư của bạn, cũng như sự đau đớn về mặt tinh thần. Bạn hoàn toàn chịu trách nhiệm tất cả các rủi ro, tổn thất và chi phí liên quan đến đầu tư, bao gồm cả việc mất toàn bộ vốn gốc. Các quan điểm và ý kiến thể hiện trong bài viết này là của các tác giả và không nhất thiết phản ánh chính sách hoặc vị trí chính thức của FXStreet cũng như các nhà quảng cáo của FXStreet.