Dự báo giá AUD/USD: Những người bán chưa sẵn sàng từ bỏ; mức thấp mới trong nhiều năm và tiếp tục giảm

• AUD/USD giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 10 năm 2022 trong bối cảnh mua USD liên tục.
• Lập trường diều hâu của Fed và tâm lý thị trường thận trọng củng cố đồng bạc xanh.
• Kỳ vọng tăng về việc cắt giảm lãi suất sớm của RBA và những khó khăn kinh tế của Trung Quốc đè nặng lên đồng AUD.

Cặp AUD/USD thu hút một số người bán trong ngày thứ ba liên tiếp vào thứ Năm và giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 10 năm 2022 trong phiên giao dịch châu Âu đầu ngày giữa bối cảnh đồng đô la Mỹ (USD) tăng giá. Trên thực tế, Chỉ số USD (DXY), theo dõi đồng bạc xanh so với rổ tiền tệ, đứng vững gần mức đỉnh hai năm sau sự thay đổi diều hâu của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed). Triển vọng này đã được tái khẳng định bởi Biên bản cuộc họp FOMC tháng 12, cho thấy các nhà hoạch định chính sách nhận thấy điều kiện thị trường lao động đang dần nới lỏng và ủng hộ việc làm chậm tốc độ cắt giảm lãi suất trong bối cảnh lạm phát đình trệ.

Trong khi đó, CNN đưa tin vào thứ Tư rằng Tổng thống đắc cử Mỹ Donald Trump đang xem xét tuyên bố tình trạng khẩn cấp kinh tế quốc gia để cung cấp cơ sở pháp lý cho một loạt thuế quan phổ quát đối với các đồng minh và đối thủ. Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng lên mức cao nhất kể từ ngày 25 tháng 4 để phản ứng với tin tức này trong bối cảnh suy đoán rằng các chính sách của Trump có thể gây ra sự tái tăng tốc lạm phát và buộc Fed phải làm chậm tốc độ cắt giảm lãi suất vào năm 2025. Hơn nữa, dữ liệu công bố vào thứ Tư cho thấy thị trường lao động Mỹ vẫn mạnh mẽ và hỗ trợ thêm cho USD.

Automatic Data Processing (ADP) báo cáo rằng việc làm trong khu vực tư nhân của Mỹ tăng 122.000 trong tháng 12 so với 146.000 được ghi nhận trong tháng 11 và không đạt kỳ vọng của thị trường là 140.000. Riêng biệt, Bộ Lao động Mỹ báo cáo rằng số người Mỹ nộp đơn xin trợ cấp thất nghiệp mới giảm xuống mức thấp nhất trong 11 tháng là 201K trong tuần kết thúc vào ngày 4 tháng 1. Điều này, cùng với tâm lý thị trường thận trọng, rủi ro địa chính trị và lo ngại về chiến tranh thương mại, tiếp tục mang lại lợi ích cho đồng bạc xanh trú ẩn an toàn và góp phần đẩy giá xuống khỏi các loại tiền tệ được cho là rủi ro hơn, bao gồm cả đồng AUD. 

Cặp AUD/USD càng bị áp lực bởi kỳ vọng tăng về việc cắt giảm lãi suất của Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) sớm nhất vào tháng tới, được củng cố bởi sự giảm sút của lạm phát cơ bản của Úc. Thêm vào đó, dữ liệu công bố vào thứ Năm này cho thấy Doanh số bán lẻ của Úc tăng ít hơn dự kiến trong tháng 11. Ngoài ra, dữ liệu lạm phát yếu từ Trung Quốc đã làm lu mờ sự gia tăng thặng dư thương mại của Úc trong tháng 11, được thúc đẩy bởi xuất khẩu hàng hóa mạnh mẽ. Điều này, ngược lại, cho thấy rằng con đường ít trở ngại nhất đối với giá giao ngay vẫn là giảm và hỗ trợ triển vọng cho việc kéo dài động thái giảm giá.

Các nhà giao dịch hiện đang mong đợi các bài phát biểu từ một loạt các thành viên FOMC có ảnh hưởng, cùng với lãi suất trái phiếu Mỹ và tâm lý rủi ro rộng hơn, sẽ thúc đẩy nhu cầu USD và tạo ra một số động lực cho cặp AUD/USD. Tuy nhiên, trọng tâm sẽ vẫn tập trung vào việc công bố chi tiết việc làm hàng tháng của Mỹ được theo dõi chặt chẽ - thường được gọi là báo cáo Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) dự kiến phát hành vào thứ Sáu. Tuy nhiên, bối cảnh cơ bản nói trên cho thấy rằng bất kỳ nỗ lực phục hồi nào có thể được coi là cơ hội bán và có nguy cơ tan biến khá nhanh chóng.

Biểu đồ hàng ngày của AUD/USD

Triển vọng kỹ thuật

Từ góc độ kỹ thuật, một số đợt bán bùng nổ theo đà dưới mức thấp nhất của tháng 10 năm 2022, quanh khu vực 0,6170, sẽ được coi là tác nhân mới cho các nhà giao dịch giảm giá. Điều đó cho thấy, Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) trên biểu đồ hàng ngày đang trên bờ vực rơi vào vùng quá bán và nên thận trọng chờ đợi một số tích luỹ trong thời gian ngắn hoặc một đợt phục hồi khiêm tốn trước khi định vị cho bất kỳ khoản lỗ nào tiếp theo. 

Tuy nhiên, bất kỳ nỗ lực phục hồi nào cũng có khả năng đối mặt với mức kháng cự ngay lập tức gần mốc 0,6200 và thu hút người bán mới gần vùng 0,6220-0,6225, điều này sẽ giới hạn cặp AUD/USD trước mức giữa 0,6200. Một số hoạt động mua tiếp theo, tuy nhiên, có thể cho phép giá giao ngay thực hiện một nỗ lực mới để chinh phục mốc 0,6300.

Tuy nhiên, cặp AUD/USD vẫn đang trên đà kéo dài quỹ đạo giảm xuống mức hỗ trợ trung gian 0,6130-0,6125 trên đường tới mốc 0,6100. Xu hướng giảm có thể cuối cùng kéo giá giao ngay xuống mốc tâm lý 0,6000 và mức thấp nhất của tháng 4 năm 2020, quanh khu vực 0,5980.